芬拉与证交会：有什么区别？ 编辑

FINRA与SEC：概述

有了所有的金融机构，知道他们都在做什么就像知道在哪里投资一样复杂。这个证券交易委员会（SEC）和金融业监管局（FINRA）-以前是全国证券交易商协会 NASD是美国金融体系中最重要的两个监管机构，但它们的范围和目的截然不同。

关键要点

• 金融业监管局（FINRA）负责经纪交易商的许可和监管。
• FINRA是一个非营利实体，不属于政府部门；
• 证券交易委员会（SEC）是一个旨在保护投资者和确保证券市场完整性的政府组织；
• SEC监督FINRA，并作为FINRA提起诉讼的第一级上诉机构；

芬拉

尽管FINRA拥有监管权，但它不是政府的一部分。它是一个非营利组织实体和最大自律组织 （SRO）在美国证券业。

自律组织是一个以会员为基础的组织，根据联邦法律为会员制定和执行规则。FINRA在许可和监管方面处于第一线交易商. FINRA负责证券专业人士在出售证券时必须通过的测试，例如系列7 . 美国证券交易委员会监督芬拉。

FINRA制定了管理经纪人的规则，监管约3700家经纪公司和近630000名注册证券代表。与此同时，FINRA在16个办事处雇用了3600名员工；

证券交易委员会

证交会的首要任务是保护投资者和维护证券市场的完整性证券市场既有正式的交易所，也有非处方药（场外交易）。证券交易委员会从伟大的灰烬中崛起股市崩盘 1929年；

在撞车之后大萧条，公众对股市的信心跌至历史最低点。因此，国会通过了1933年的证券法和1934年证券交易法 . 这些法案旨在通过两个主要原则恢复投资者信心：

1. 向公众提供证券的公司必须对其业务和业务保持真实和透明风险参与投资。
2. 销售和销售贸易证券（经纪人、交易商和交易所）必须公平和诚实地对待所有投资者。

这些证券法通过后，美国证券交易委员会就成立了，以执行这些法律。他们的重点过去是，现在仍然是，促进市场稳定，最重要的是，保护投资者。SEC包括24个办事处和5个部门；

SEC可以对违法者提起民事诉讼，也可以与司法部合作处理刑事案件。SEC提起的民事诉讼包括民事罚款和禁令。SEC还可以执行法院命令，暂停个人担任高管或董事的职务，并提起行政诉讼，如停职令、禁制令或停职令；

关键区别

SEC负责确保个人投资者的公平性，FINRA负责监督几乎所有的美国投资者。股票经纪人和经纪公司 . SEC监督FINRA，并作为FINRA提起诉讼的第一级上诉机构；