如何重新平衡401（k）资产 编辑

有充分的理由说明再平衡强调投资组合。再平衡不仅可以让你买你的股票共同基金和债券基金 以较低的价格出售股票，但它也迫使你以较高的价格出售。

再平衡也可能使你的投资回报提高四分之一甚至更多。但如何重新平衡401（k）文件夹 ?

关键要点

• 在考虑你的资产配置时，假设你的每个投资账户中的资产实际上都在一个账户中。
• 投资者可能将75%的资金分配给股票基金，25%的资金分配给债券基金。
• 投资组合经常需要重新平衡，因为股票基金可能比债券收益更多。
• 因此，投资者需要重新分配资金或未来的贡献，以重新平衡最初的股票到债券的配置。

看看整个投资馅饼

投资者经常犯的一个错误就是不看自己的整个投资蛋糕。当考虑到你的资产配置，假设你每个投资账户中的资产实际上都在一个账户中。一个大客户包括你的401（千）,罗斯还是传统的个人退休帐户 （IRA）以及您应纳税的投资经纪账户持有额。

把你的投资和账户想象成草莓、香蕉和大黄派。你没有一块放草莓，一块放香蕉，三块放大黄。你账户中的所有成分都进入了资产配置馅饼。

再平衡示例

肯德拉30出头，比较有攻击性。她资产配置 是75%的股票基金和25%的债券基金。她把三只股票基金平分。这样，每个共同基金的资产配置率为25%。（对于整体资产配置，指的不是各基金内各种持股的配置。）

肯德拉有两个独立的投资账户，每个账户都有不同的投资。她的资产配置是75%股票共同基金以及25%的债券共同基金.

以下是各账户年初的详细情况：

账户1。401（k）万美元：

• 价值5000美元的Vanguard Total股票市场指数基金（VTSMX）
• 价值5000美元的Vanguard Total债券市场指数基金（VBMFX）

账户2。富达经纪投资账户10000美元：

• 5000美元富达斯巴达全球非美国指数基金（FSGDX）
• 5000元先锋红利成长基金（VDIGX）

总投资资产=$20000

以下是她总投资组合优先资产配置的详细分类，包括账户价值：

• 75%的股票投资：15000美元；
• 25%债券投资：5000美元

她的投资组合在年初是完全平衡的。到了年底，一些基金走高，而另一些基金则落后。

以下是12月31日她的资产价值。

账户1。401（k）11150美元：

• 5900美元：Vanguard Total股票市场指数基金（VTSMX）
• 5250美元：Vanguard Total债券市场指数基金（VBMFX）

账户2。富达经纪投资账户10900美元：

• 5300美元：富达斯巴达全球美国指数基金（FSGDX）
• 5600元：先锋红利成长基金（VDIGX）

到年底，由于资产价值的变化，她的投资组合价值从20000美元增长到22050美元，年资本增值率为10.25%。年末，她的资产配置变成：

• 76.2%的股票投资：16800美元；
• 23.8%的债券投资：5250美元；

根据她的首选资产配置，按资产类别划分的新投资组合价值应为：

• 75%的股票投资：16537.50美元；
• 25%债券投资：5512.50美元；

资产再分配的目标是将资产类别百分比返回到预定资产配置 .

理想的情况是，在一月份，Kendra会重新平衡，回到原来的资产配置。她不知道如何以最佳方式买卖基金来重新平衡她的401（k）账户。到目前为止，我们已经查看了她的总投资组合。现在，让我们打开401（k）账户。

重新平衡401（k）

在每个共同基金重新平衡到原来的25%之后，以下是401（k）账户的估值方法：

• 5512美元（22050*0.25美元）：Vanguard Total股票市场指数基金（VTSMX）
• 5512美元（22050*0.25美元）：Vanguard Total债券市场指数基金（VBMFX）

以下是再平衡前401（k）账户的价值：

• 5900美元：Vanguard Total股票市场指数基金（VTSMX）
• 5250美元：Vanguard Total债券市场指数基金（VBMFX）

为了重新平衡到原来的5900美元的资产配置，Kendra应该出售价值388美元的Vanguard Total Stock Market Index基金（5512-5900美元）的股票，以恢复到投资组合总价值5512美元的优先25%。她应该购买价值262.50美元的Vanguard Total债券市场指数基金 达到25%的资产配置目标或5512美元价值（5512-5250美元）。

重新平衡很简单。你呢决定 为了回到优先资产配置，每只基金需要买入或卖出的金额。在401（k）账户中，您通过账户的交易平台买卖适当数量的股票。

如果你不想通过买卖股票来回到你想要的配置，你可以调整你未来的贡献 增加对Vanguard Total债券市场指数基金的贡献，减少对Vanguard Total股票市场指数基金的贡献。

在2020年和2021年，401（k）-作为雇员的最高供款限额是19500美元，这是美国法律规定的国税局（国税局）。对于年龄在50岁或以上的人，允许在2020年和2021年每年额外补缴6500美元。 

随着时间的推移，取决于市场在下一年的表现，这将使你的投资价值朝着所需的资产类别百分比。

底线

再平衡不是一门精确的科学。由于资产价值每天都在变动，即使你每天重新平衡一次，到第二天，你的资产配置也会有轻微的偏差。因此，“足够好”的资产配置是合适的。由于肯德拉的投资组合离目标并不太远，她可能会考虑什么都不做，等几个月再重新考虑重新平衡的决定。