不适宜投资（不适宜）定义 编辑

什么是不合适的投资？

不合适的投资是指一项投资，如股票或债券不符合要求目标以及投资者的手段。投资策略也可能不合适。例如，投资组合资产组合 可能是错误的，或者所购买的投资可能过于激进或风险太低，无法满足客户的需求；

在世界大部分地区，金融专业人士有责任采取措施，确保投资适合客户。在美国，这些规则是由金融业监管局（芬拉）。适合性不等同于基于信用的责任。 &在；

关键要点

• 不合适的投资是指不能尽可能地为投资者的目标和需求服务的投资；
• 金融专业人士一般有责任提供适合客户需求的投资。
• 即使是那些没有严格遵守信托义务的人也应该避免提供不合适的投资。

理解不合适的投资（不合适）

不合适的投资因市场参与者而异。除了彻头彻尾的骗局，任何投资都不是天生合适或不合适的。适用性 取决于投资者的情况，并根据投资者的特点和目标而有所不同；

为了确保提供合适的投资，FINRA规则要求投资公司寻求有关客户年龄、其他投资、财务状况和需求、税务状况、投资目标、投资经验、投资期限、流动性需求和风险承受能力的信息。 客户不需要提供这些信息，因此如果他们不提供这些信息，就有一定的灵活性。掌握这些信息有助于公司避免向客户提供不合适的投资；

例如，对于一个靠固定收入生活的85岁寡妇来说，投机投资如选项、期货和低价股可能不合适，因为寡妇的风险承受能力较低。她将投资账户中的资金和收益一起用于生活。她，还有她投资顾问，很可能不愿意将自己的资本置于过度风险之中，因为留给她的时间很少投资期限 弥补损失。

另一方面，二三十岁的人可能愿意承担更多的风险。他们仍在工作，还不需要靠投资过活。从长期来看，风险越大，回报越高，投资期限越长，意味着他们有时间弥补可能出现的任何短期损失。非常低风险的投资可能不适合这个投资者。

年龄不是决定哪些投资不合适的唯一因素。收入 预期的未来收入、金融知识、生活方式和个人喜好也是必须考虑的其他一些因素。例如，有些人只是喜欢稳妥行事，而另一些人则是冒险者；

睡眠测试是一个简单的概念，在这方面很有帮助：如果投资者因为投资而睡不着觉，那就是出了问题。改变风险等级，直到舒适为止。然后将风险与其他因素相结合并加以平衡，以找到合适的投资或制定适当的投资策略。

信托责任

适宜性和不适宜性并不等同于信托责任。它们本质上是不同层次的客户关怀，信托责任是更严格的协议。收费投资顾问有受托责任寻找适合其客户的投资和投资策略。A佣金 -基于客户的经纪人，也许你在经纪人的呼叫中心打电话，通常对客户没有信托责任，但他们仍然会寻找合适的投资。