现金等价物定义 编辑

什么是现金等价物？

现金等价物是指用于短期投资的投资证券；它们具有很高的价值信用质量 而且流动性很强。

现金等价物，也称为；现金及等价物是三个主要的资产类别在金融投资方面，还有股票和债券。这些证券具有低风险、低回报的特点，包括美国政府国库券，银行存款单，银行家协会承兑汇票，公司商业票据 ，以及其他货币市场工具。

关键要点

• 现金等价物是库存现金的总价值，包括与现金类似的项目；现金和现金等价物必须是流动资产。
• 公司的合并现金或现金等价物总是显示在资产负债表的顶行，因为这些资产是最重要的；流动资产.
• 与股票和债券一样，现金和现金等价物构成了金融业的三大资产类别。
• 这些低风险证券包括美国政府国库券、银行CDs、银行承兑汇票、公司商业票据和其他货币市场工具。
• 手头有现金和现金等价物说明公司的健康状况，因为它反映了公司偿还短期债务的能力。

现金等价物

了解现金等价物

现金等价物也是衡量公司业绩最重要的健康指标之一金融体系. 分析师还可以通过某家公司的盈利能力来判断投资该公司是否合适现金及现金等价物 因为它反映了一个公司是如何在短时间内支付账单的。拥有大量现金和现金等价物的公司是计划收购小公司的大公司的主要目标。

现金等价物有五种：国库券，商业票据，有价证券货币市场基金和短期债券政府债券.

国库券

国库券通常被称为“国库券”。国库券是由美国财政部发行的证券。发布时对公司而言，公司基本上是向政府借钱。国库券的售价从最低100美元到最高500万美元不等。 他们不付利息，但以折扣价提供。国库券的收益率是购买价格和赎回价值之间的差额。

商业票据

商业票据被大公司用来接受资金来回答问题短期债务像公司工资单一样的义务。发行银行或公司承诺在指定日期兑现并支付票面金额，以此作为支持到期日 在便笺上提供。

有价证券

有价证券金融资产 以及易于转换为现金的工具，因此流动性很强。有价证券是流动的，因为到期日往往在一年或更短的时间内发生，而这些证券的交易利率对价格的影响最小。

货币市场基金

货币市场基金就像支票账户，支付存款提供的更高利率。货币市场基金为公司和组织管理资金提供了一种高效的工具，因为与共同基金等其他类型的基金相比，货币市场基金往往更为稳定。它股价 一直都是一样的，一直是每股1美元。

短期政府债券

短期政府债券由政府提供，用于资助政府项目。这些货币是用本国货币发行的。投资者关注政治风险 利率风险和通货膨胀。

公司通常将资金储存在现金和现金等价物中，以便在等待使用资金时赚取利息；

现金等价物的用途是什么

一家公司可能将资本储存在现金等价物中有几个原因。其一，它们是公司净营运资本（流动资产减去流动负债）的一部分，用于购买存货、支付营业费用和进行其他购买。它们还为公司提供了一个缓冲区，以便在经济不景气时迅速转换为现金。最后，它们可能被用来为收购融资。