净息差定义 编辑

净息差是多少？

净息差是指金融机构从贷款及其他应计利息活动中获得的平均收益率与其支付的存款和借款的平均利率之间的差额。净利差是金融机构盈利能力（或缺乏盈利能力）的关键决定因素。

关键要点

• 净息差是银行支付给储户的利率与从消费者贷款中获得的利率之间的差额。
• 净息差对银行的盈利能力起着重要作用。
• 把净利率看作利润率可能是有用的。

了解净息差

贷款发放机构，如商业银行，从多种渠道获得利息收入。存款（通常称为岩芯沉积物 )是主要来源，通常以支票和储蓄账户或存单（CD）的形式。这些通常以较低的速率获得。银行也通过股东权益、批发存款和发债获得资金。银行发放各种贷款，如房地产抵押贷款、房屋净值贷款、学生贷款、汽车贷款和信用卡贷款，利率较高。

银行的主要业务是管理银行间的息差支付给消费者的存款利率和从他们的贷款中获得的利率. 换言之，当银行从贷款中获得的利息大于其支付的存款利息时，它就会从息差中产生收入。简单地说，净息差就像利润率 .

价差越大，金融机构的利润可能就越高。然而，这只是基本观点，金融机构致力于创造性的客户获取、客户保持和忠诚度以及主要投资策略。他们的个人策略有助于他们与其他金融机构竞争并使自己与众不同。

联邦（“美联储”）基金利率是决定净息差的重要组成部分。

净息差的计算

大多数商业银行（如储蓄和贷款 )通过净利差产生利润的主要来源。例如，他们可以将存款的1.25%贷记给储户，同时向购房者发放抵押贷款，收取4.75%的费用。在这种情况下，净息差将为3.5%，减去银行在进行这两项交易时产生的任何费用或成本。

净息差和联邦基金利率

尽管我们不会深入探讨利率是如何在市场中决定的，但有几个因素会驱动利率，包括美联储（Federal Reserve Bank）制定的货币政策和美国国债收益率. 而公开市场活动最终形成净利差联邦基金利率 在决定一个机构立即借出资金的比率方面起着很大的作用。事实上，根据美联储的说法，联邦基金利率是“存款机构隔夜将准备金余额借给其他存款机构的利率”

这适用于规模最大、信誉度最高的机构，因为它们维持规定的贷款额度所需准备金 . 因此，联邦基金利率是一个基准利率，美国所有其他利率都是由这个基准利率决定的。美联储基金利率是衡量美国经济健康状况的关键指标。