86/87系列考试定义编辑

86/87系列考试是什么？

86/87系列考试是确定金融研究分析师初级水平能力的测试。这两项考试都是由学校管理和要求的金融业监管局（FINRA）专业人员才能获得研究分析员的任命。一旦获得，个人可以制作深入的报告，供投资者在做出投资决策时使用。

候选人还必须通过证券业基础（SIE）考试为了得到这个称号。通过考试的专业人士可以担任研究分析师交易商 .

金融业法规确保投资者和其他市场参与者能够进入公平的市场。专业人士受到道德和标准的约束，这些道德和标准确保他们考虑的是客户的最佳利益，而不是公司或自己的财务收益。这就是为什么对他们来说采取适当的措施在他们的领域获得认证是很重要的。

86/87系列考试是对想成为研究分析员. 他们及时创建关于潜在投资机会的报告，并分发给销售人员，机构投资者，以及其他经纪人/交易商客户。这些报告供投资者在做出投资决策时使用。通过86/87系列考试的学生可以准备书面或电子通信，分析股票、公司和行业。

也被称为研究分析师考试，考生必须有一个公司和行业分析方法的透彻知识，以及管理研究。候选人还必须了解供给与需求对于给定的工业or部门 . 候选人必须了解财务指标，以及盈利建模方法和行业动态的基础上，有用和准确的财务报告。

任何准备股票分析的人都必须注册为研究分析员，该分析可以作为投资决策的基础。

考试实际上是两门考试合一：

86系列（第一部分）：这项考试由100道选择题和10道预测试题组成，测试一个人对该领域的知识。考生有四个半小时完成86系列。通过考试需要73%或以上的分数。
87系列第二部分：本节测试该行业的监管管理和最佳实践。它包含50个问题和5个预测试问题，都集中在规则和道德。考生有1小时45分钟的时间完成87系列。74%或以上的分数才能通过考试。

以分析为重点的系列86包含以下部分：

以监管和最佳实践为重点的系列87包含以下部分：

猜谜不会丢分的。但是考试是闭卷的，这意味着考生不能带任何参考资料。

如上所述，候选人还必须通过证券业基本知识（SIE）考试，才能获得研究分析师职位。这个考试是由想在证券业工作的专业人士参加的。测试他们对证券的基本知识，包括产品类型，风险法规和禁止的活动。

同时通过一级和二级考试的特许金融分析师（CFA）考试，或一级和二级考试特许市场技术员（CMT）认证考试，可要求豁免86系列部分。没有CFA的考生必须首先通过以下一项先决条件测试：系列7、系列17、系列37或系列38。

根据FINRA的网站，以下是考生在考试中可以预期的关键问题：

注册研究分析师的主管必须具备哪些注册和资格要求？
卖方股票分析师是否需要注册为研究分析师并通过86/87系列考试？
NASD1050是否适用于所有从事股票研究的人，还是只适用于那些撰写研究报告的人？
如果FINRA成员的外国经纪人/交易商附属公司雇佣的研究分析师使用该分析师的研究报告或根据SEC规则15a-6在美国发行，该成员是否需要根据规则1050进行注册？