用布林带测量趋势 编辑

Bollinger Bands®；是一种图表指示器技术分析在许多市场（包括股票、期货和货币）的交易员中广泛使用。由约翰博林格（johnbollinger）在20世纪80年代创建的乐队，对价格和波动性提供了独特的见解。事实上，Bollinger Bands®；有很多用途，例如确定超买和超卖 水平，作为趋势跟踪工具，用于监测突破。

关键要点

• Bollinger Bands®；是一种用于确定交易进入和退出点的交易工具。
• 波段通常用于确定超买和超卖情况。
• 仅使用波段进行交易是一种风险策略，因为该指标侧重于价格和波动性，而忽略了许多其他相关信息。
• Bollinger Bands®；是一种非常简单的交易工具，非常受专业交易员和国内交易员的欢迎。

布林带的计算

布林带®；由三条线组成。一种比较常见的计算方法是20天简单移动平均线（SMA）中间带。上波段的计算方法是取中间波段，再加上每日两次；标准差 到那个数额。较低的波段是通过取中间波段减去每日标准差的两倍来计算的。

Bollinger Band®；公式包括：

 $从开始{对准}开始{开始}}&； {BOLU}}本{据{TP}，n）+m*m{}开始{开始}开始}本{BOLU}{BOLU}{}}{m{{{}&； ext{TP（典型价格）}=（ ext{High}+ ext{Low}+ ext{Close}）div 3&；n= ext{Number of days in smoothing period}&；m= ext{Number of standard deviations}&；sigma[ ext{TP}，n]= ext{standard deviations over last}n ext{periods of TP} end{aligned}$博鲁=MA(TP,n)+m∗σ[TP,n]大胆的=MA(TP,n)−m∗σ[TP,n]哪里：博鲁=上布林带大胆的=下布林带MA=移动平均TP（典型价格）=(高+低+关闭)&划分；3n=平滑期内的天数m=标准偏差数σ[TP,n]=上一次标准偏差；n&TP期间 

超买超卖策略

使用Bollinger Bands®；时的一种常见方法是识别超买或超卖的市场状况。当资产价格跌破布林格区间的较低区间®；时，价格可能下跌过多，即将反弹。另一方面，当价格突破上限时，市场可能已经超买，并将迎来一个新的时期拉回 .

使用波段作为超买/超卖指标取决于；均值回归 的价格。均值回归假设，如果价格实质上偏离平均值或平均值，它最终会回到平均值。

Bollinger Bands®；识别偏离平均值的资产价格。

In范围限制 市场上，均值回归策略可以很好地发挥作用，因为价格在两个波段之间就像一个弹跳球。然而，Bollinger Bands®；并不总是给出准确的买卖信号。例如，在一个强劲的趋势中，交易者有可能将交易置于错误的方向，因为该指标可能会过早地闪现超买或超卖信号。

为了解决这个问题，交易者可以观察价格的总体方向，然后只采取行动贸易信号使交易者与趋势保持一致。例如，如果趋势是下降的，只采取短的 标记上部标注栏时的位置。如果需要，较低的波段仍然可以用作出口，但新的多头头寸不会打开，因为这将意味着逆势而行；

创建多个波段以获得更深入的了解

正如John Bollinger所承认的，“波段的标签只是标签，而不是信号。”；上布林格带®；的标记（或触摸）本身不是销售信号. 较低Bollinger Band®；的标签本身并不是买入信号可以和做&在这些市场中，不断试图“卖出顶部”或“买入底部”的交易者面临着一系列令人痛苦的风险止损 或者更糟的是，随着价格越来越远离最初的入口，损失越来越大。

或许与宝林带®；进行交易的一个更有用的方法是使用它们来衡量趋势。

在核心部分，Bollinger Bands®；测量偏差，这就是为什么该指标在诊断趋势时非常有用的原因。通过生成两组布林带®；，其中一组使用"；one参数标准差 &另一种是使用两个标准差的典型设置，我们可以用一种全新的方式来看待价格。我们称之为布林格乐队；

例如，在下面的图表中，我们可以看到，只要价格保持在上布林格带®；+1 SD和+2 SD之间远离平均值，趋势就会上升；因此，我们可以将该通道定义为“买入区”。相反，如果布林格带®；-1 SD和-2 SD内的价格通道，则它处于“卖出区”。最后，如果价格在+1 SD波段和-1 SD波段之间徘徊，它基本上处于中性状态，我们可以说它处于“无人区”；

Bollinger Bands®；会随着价格的上涨和收缩而动态调整波动增加和减少。因此，波段自然会随着时间的推移而变宽变窄价格作用 ，创建一个非常精确的趋势包络。

趋势交易者和推动者的工具

在为Bollinger Band®；"；bands制定了基本规则之后，我们现在可以演示这一技术工具如何被双方使用趋势交易者谁寻求利用势头和淡出谁喜欢从趋势获利交易者疲惫 或逆转。回到上面的图表，我们可以看到，一旦价格进入“买入区”，趋势交易者将如何进行多头仓位。然后，他们将能够留在交易中，因为布林格带®；"；带"；概括了价格走高的大部分动作。

至于一个出口点，每个交易者的答案是不同的，但一个合理的可能性是，如果蜡烛 烛台上的图表变红了，超过75%的烛台都在“买入区”以下。按照75%的原则，在这一点上，价格显然不符合趋势，但为什么要坚持蜡烛是红色的呢？第二个条件的原因是为了防止趋势交易者在交易期结束时快速下移到“买入区”，从而从趋势中“摇摆”出来。

请注意，在下面的图表中，交易者是如何在大部分时间里都能跟随这一变化的上升趋势，仅当价格开始下跌时退出巩固 在新系列的顶端。

Bollinger Band®；"；bands"；对于喜欢利用趋势枯竭来帮助确定成交价格的交易员来说，也是一个很有价值的工具。但请注意逆势交易需要更大的误差幅度，因为趋势往往会多次尝试续 倒车前。

在下面的图表中，我们看到褪色 -使用Bollinger Band®；"；Band"；的交易员将能够快速诊断出趋势疲软的第一个迹象。在看到价格从趋势通道中下跌后，推动者可能会决定做空上波林带®；的下一个标签，从而经典地使用波林带®；。

至于止损点，把止损点放在高摆 实际上，这将确保交易者被止步，因为当买家试图扩大趋势时，价格通常会在最近的顶部进行多次尝试。相反，有时明智的做法是测量无人区的宽度（距离在+1和-1标准差之间），并将其添加到上限。通过利用市场的波动性来帮助设定止损水平，交易者避免止损，一旦价格开始下跌，就可以继续做空交易。

布林带挤压策略

另一种与Bollinger Bands®；配合使用的策略称为挤压策略。当价格一直在剧烈移动，然后开始在紧密整合中横向移动时，就会出现挤压；

交易员可以直观地确定资产价格何时合并，因为上下两个波段的距离越来越近。这意味着资产的波动性已经降低。经过一段时间的盘整后，价格通常会向两个方向都有较大的波动，最好是在成交量较高的情况下。突破时成交量的扩大是一个迹象，表明交易者正在用他们的钱投票，认为价格将继续在未来几周内变动突破 方向。

当价格突破上限或下限时，交易者分别买入或卖出资产。传统上，止损单放在盘整之外突破的另一边。

博林格与凯尔特纳

Bollinger Bands®；和Keltner频道 是不同但相似的指标。这里简要介绍一下这些差异，以便您可以决定您更喜欢哪一个；

Bollinger Bands®；使用标的资产的标准差，而Keltner渠道使用；平均真距 （ATR），这是基于证券交易范围的波动性度量。除了如何创建波段/频道外，这些指标的解释通常是相同的。

一个技术指标并不比另一个好；它是个人的选择，基于哪个最适合所采用的策略。

由于Keltner渠道使用的是平均真实范围而不是标准差，因此与使用Bollinger Bands®；时相比，Keltner渠道中生成的买入和卖出信号更多是常见的；。

底线

Bollinger Bands®；有多种用途，包括用于超买和超卖贸易信号交易员还可以添加多个波段，这有助于突出价格走势的力度。另一种使用波段的方法是寻找波动性收缩。这些收缩之后通常会出现明显的价格突破，最好是大规模突破体积 . 不应将Bollinger Bands®；与Keltner频道混淆。虽然这两个指标相似，但并不完全相同。