现货日期定义 编辑

什么是现货日期？

现货日期是指现货交易通常结算的日期，即交易所涉及的资金转移的日期。即期日期从地平线开始计算，地平线是交易开始的日期。在外汇交易中，大多数货币对的即期汇率通常是两个月工作日 下单日期之后。

约会是什么意思

现货日期是交易结算的日期，而不是交易执行的日期。这个术语最常出现在外汇交易中。股票或期权交易可能涉及类似的术语，如交易日期（交易指令执行之日）以及结算日期 （一个时间点通常是三个交易日之后），但这些术语并不相同，含义也略有不同。

美元/加元对是通常的两天即期汇率指南的一个例外，它在一个工作日结算，因为这种货币对通常是交易的，其金融中心位于同一时区。此外，结算不必发生在即期。例如，在短期远期交易中，交易是在常规即期交易日之前结算的。

现货日期在两种情况下都是相关的远期合同和一个外汇掉期 合同。对于远期合约，远期合约的长度将从现货日期开始计算。例如，一个月的远期合约将结算一个月的现货日期，而不是从交易日期。类似地，外汇掉期的前半程通常是即期日期；

即期日也是利率差额不发生变动的日期。如果结算日期超过即期日期，则需要计算利率折扣或溢价。同样，如果合约需要在现货日期前结算，无论是今天（TOD）还是明天（TOM），汇率将根据两种货币的收益率而改变。

随着通信和电子电汇交易的发展，价值TOD和TOM越来越普遍。（另请参见：；远期汇率和即期汇率有什么区别？ )

即期日期与结算日期的比较示例

假设一个交易员决定执行外汇交易，用日元购买新西兰元。这将构成新西兰元/日元货币对的多头头寸。交易员在纽约证券交易所（NYSE）收盘钟声前5分钟执行此交易，正好对应于新西兰证券交易所（NZX）的开盘钟声。交易记录在11月15日，星期四（交易员当地时间）。

不管交易员或交易订单来自何处，所有时区都将以相同的方式跟踪此交易。即期汇率以48小时后下跌的日期（不包括外汇市场关闭的周末时间）为准。