肉豆蔻综述 编辑

肉豆蔻为英国居民提供多种账户类型的算法和人类金融服务，包括终身个人储蓄账户（ISA），可享受25%的政府奖金，定期ISA每年免税20000英镑，以及雇主匹配的个人养老金。在2020年初增加了一个初级TSA账户。肉豆蔻在2018年从全自动转变为混合财务顾问，由人力投资团队管理更高的投资层级。这篇评论主要关注的是自动创建和管理的固定配置投资组合，但我们也将涉及其他层次。

帐户最小值 ：100英镑（终身ISA）至500英镑（普通投资账户、养老金计划、ISA）

费用 ：固定分配（自动）层为0.45%，高层（完全管理和社会责任）为0.75%，资产管理规模不超过100000英镑，固定分配为0.25%，人力管理选项为0.35%（全部包括增值税）

• 自动再平衡和股息再投资

• 获得更高级别的财务顾问

• 有社会意识的投资组合选择

• 多样化的账户类型和选择

• 固定分配层的费用相对较高（自动化）

• 固定收入层在建立后很少接受服务

• 面向更高层次的网站营销

帐户设置

肉豆蔻有一个平稳，结构良好的上车过程。您填写一份简短的问卷，确定目标、投资范围以及您的初始和定期存款水平，无论是通过现金、第三方还是雇主供款（用于养老金账户）。一旦你完成了问卷调查，你会被要求从三个层次中选择一种投资风格：固定分配、完全管理和社会责任。底层是完全自动化的，而其他层则由人力财务团队进行实际管理。每一层的费用各不相同，因此在做出选择之前，您需要详细阅读细则。

最后的入职页面包含一个简单的滑块，一端是“低风险/回报”，另一端是“高风险/回报”。您必须从五个风险敏感增量中选择一个：谨慎、稳定、平衡、增长或冒险，选择影响您所选层级的拟议资产配置中的权益和固定收益组合。然后，系统输出一个图表，其中包含您的资产细分和投资期内的预计回报，以及根据市场波动调整的上下波段。

您可以查看提议的投资组合的内容，其中包括19只股票、政府债券和企业债券ETF，用于我们测试中期限为10年的普通投资账户。相对较高的单个etf数量可能会增加意外成本，因为客户要为基金费用和市场利差负责。

目标设定

肉豆蔻有有效的目标规划，但目标跟踪并不像你在其他平台上看到的那样发达。新客户在账户设立期间从洗衣单中挑选目标，而资源部分提供ISA和养老金账户计算器，为实现财务或退休目标所需的资产水平提供指导。肉豆蔻还提供免费和付费的评估第三方投资之前，帐户设置，这两个服务做双重责任作为营销工具。一个通用的金融博客也有可以帮助目标规划和跟踪的内容。

肉豆蔻的投资组合配置细分向您展示了一个详细的图表，其中包含投资期以及随后几年的假设回报，为调整价值以实现这些目标提供了机会。也就是说，一旦在固定分配层（自动化）级别建立了账户，就没有牵手、指导或指导，但是完全管理和具有社会意识的客户可以随时与财务顾问交谈。

账户服务

Nutmeg的Portfolio Review服务是一个有趣的附加组件，它可以让您上传第三方报表，只需输入姓名和电子邮件地址，即可获得投资团队成员的免费审核。他们收取163英镑的费用，让他们在45分钟内进行更彻底的审查，并与财务顾问面谈，后者将帮助客户确定他们的目标。

您可以设置定期存款，选择现金水平，并访问各种免费的内部教育资源。肉豆蔻还将根据要求免费转让第三方账户，尽管这仍可能在原始经纪公司产生费用。标准账户提款是免费的，但需要3到7个工作日才能收到资金，而从ISA和个人养老金账户提款可能会招致强制性处罚。

投资组合构建

肉豆蔻的固定配置投资组合内容是机器人顾问的标准票价。肉豆蔻将资产配置分为以下7类：

• 发达国家股票
• 新兴市场股票
• 新兴市场政府债券
• 发达国家政府债券
• 公司债券
• 商品
• 全球股票。

如前所述，您可以在设置帐户之前查看不同的固定配置投资组合示例。在肉豆蔻的风险类别中移动一个滑块，将产生不同的资产配置，从一头债券ETF的80%以上，到另一头股票的99.7%（再次通过ETF）。如果您对某个特定的样本投资组合感兴趣，您可以单击“分配”查看所含ETF的完整明细；

一旦账户获得资金，robo advisor就会买卖etf的部分股票，以填充投资组合。这些ETF来自英国、美国和国际各种基金来源，包括Lyxor、iShares、Vanguard、PIMCO和UBS；

投资组合管理

所有投资组合都寻求多元化和其他投资要素现代投资组合理论 （邮电部）。全自动固定分配层在设置时为您提供多样化的投资组合，并在出现太多漂移时执行定期重新平衡。投资组合中资产支付的任何股息也会自动再投资。除此之外，人力资源顾问还会在更高层次上提供支持，如指导增加贡献以保持目标。

其他两个层次的投资组合管理的粗略分类如下：

• 全面管理的投资组合由人力投资团队积极管理，该团队定期对您的投资组合进行战略调整，以避免损失并提高回报。
• 对社会负责的投资组合投资于可持续发展的基金，并由人力投资团队积极管理，他们再次对你的投资组合进行定期的战略调整，以防损失和提高回报。

Nutmeg提供与Yolt、Emma和Money Dashboard的集成，使客户能够在应用程序中查看他们的Nutmeg ISA、终身ISA、养老金、一般投资账户和初级ISA余额，以及他们持有的其他金融产品；

用户体验

移动体验

肉豆蔻为iPhone和Android操作系统提供专用的全功能移动应用程序，具有强大的账户功能。该公司精通移动业务交付，因为它最初于2012年推出，是一款基于应用程序的机器人咨询服务。

桌面体验

肉豆蔻的网站很容易浏览，突出了主要的帐户功能，服务和披露。支持资源非常有用且范围广泛，包括计算器和包含数百篇通用金融文章的博客；

客户服务

肉豆蔻让你很容易得到答案。每页都列出了公司电话号码、电子邮件地址和实时聊天链接，便于与客户服务代表联系。还有一个方便的回拨功能，允许新客户和潜在客户选择一个代表的预约时间打电话。电话服务时间为周一至周四上午8点至下午7点，周五上午8点至下午4点。客户还可以安排访问伦敦办事处。

教育与安全

肉豆蔻以资源、工具和博客的形式提供免费教育内容。这个人满为患的博客除了根据当前的头条新闻进行市场分析外，还涵盖了各种各样的教育话题。肉豆蔻投资者更新是一个每月内容与视频组件，总结了一些市场新闻，并联系到肉豆蔻的发行。很广泛，教育内容将受益于目录和索引更好地组织列表。

肉豆蔻符合英国工业的标准安全和保护。该网站使用重型384位SSL加密。客户资金存放在State Street银行的独立账户中，提供高达85000英镑的保护。肉豆蔻还提供高达50000英镑的默认保护。该平台还为web和移动帐户提供两层身份验证，而移动应用程序通过指纹和人脸识别技术提供额外的安全性；

佣金和费用

肉豆蔻的自动固定分配层对管理的第一批10万英镑资产收取0.45%的费用，比这一水平高出0.25%。这比肉豆蔻提供的功能的平均值要高一些。全面管理和对社会负责的层级将对前10万英镑的资产收取0.75%的费用，低于该水平的0.35%。固定配置层的ETF年费平均为0.17%，完全管理层的ETF年费平均为0.19%，具有社会意识的ETF年费平均为0.33%。肉豆蔻也估计市场平均价差为0.07%。

肉豆蔻适合你吗？

如果你是一个英国居民寻求自动化您的投资，肉豆蔻提供了一个可靠的选择，在一个合理的价格。当然，有许多机器人顾问提供基于MPT的投资组合，具有相同的自动化功能（甚至更多），但其中许多都是为美国居民服务的。由于在英国缺乏同等水平的竞争，肉豆蔻在收费或附加功能和服务方面似乎没有面临那么大的竞争压力。也就是说，如果Nutmeg的算法在你的账户建立后进行了更大程度的干预，那么就更容易证明Nutmeg对自动层的收费略高于平均水平0.45%。然而，对于英国来说，必须指出的是，肉豆蔻的收费与服务于该市场的机器人顾问相比处于低端，仅比美国平均水平高出0.1%。